本報(bào)記者 曹衛(wèi)新
3月15日晚，新寧物流發(fā)布公告稱，公司在江蘇昆山農(nóng)村商業(yè)銀行南港支行的一筆5700萬元的貸款于當(dāng)日逾期，逾期金額占公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的比例達(dá)26.65%。
記者梳理公告發(fā)現(xiàn)，這已是公司今年以來發(fā)布的第六則貸款逾期公告。2022年1月18日至2022年3月15日，公司及子公司累計(jì)逾期銀行貸款金額為1.55億元，截至目前僅償還貸款本金707.54萬元，逾期貸款金額占公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的比重高達(dá)72.44%。
年內(nèi)累計(jì)1.55億元貸款逾期
新寧物流本次貸款逾期危機(jī)始于今年1月份。1月18日，新寧物流發(fā)布公告稱，經(jīng)公司自主查詢《企業(yè)信用報(bào)告》，發(fā)現(xiàn)在銀行貸款未欠息、未逾期的情況下，公司在中國農(nóng)業(yè)銀行昆山分行共計(jì)1.05億元的貸款之五級分類等級于2021年12月29日被農(nóng)業(yè)銀行連下調(diào)三級，從“正常”調(diào)至“可疑”。受此影響，公司部分貸款無法進(jìn)行轉(zhuǎn)貸和展期操作，進(jìn)而導(dǎo)致公司在中國農(nóng)業(yè)銀行昆山分行的2800萬元貸款出現(xiàn)逾期。
“商業(yè)銀行的信貸等級分為五類，可疑類以下的等級統(tǒng)稱為次級貸款。”透鏡公司研究創(chuàng)始人況玉清在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，“下調(diào)的標(biāo)準(zhǔn)銀行會參照對標(biāo)的公司貸款，也可能會參照其他的銀行對公司貸款的信用記錄來綜合評估。”
有不具名銀行業(yè)從業(yè)人員告訴記者，“正常情況下資產(chǎn)質(zhì)量的裂變有一個(gè)過程，銀行在下調(diào)等級時(shí)會進(jìn)行逐步下調(diào)，一般不會直接降到‘可疑’。類似這種跨度大的等級下調(diào)，說明經(jīng)過銀行內(nèi)部資產(chǎn)質(zhì)量評估，公司或經(jīng)營狀況發(fā)生了重大問題，或面臨著巨額訴訟、監(jiān)管處罰等比較重大的事項(xiàng)。”
記者注意到，貸款遭銀行降為“可疑”級別后，新寧物流陷入貸款逾期“魔咒”，隨后兩個(gè)月時(shí)間內(nèi)，公司又“自曝”多筆貸款逾期。
1月24日、1月25日，新寧物流披露公司全資子公司昆山新寧物流有限公司（以下簡稱“昆山新寧”）在中國農(nóng)業(yè)銀行昆山分行、中國銀行昆山分行的500萬元、1150萬元貸款于1月21日逾期。由于公司為子公司銀行貸款提供了連帶責(zé)任擔(dān)保，子公司銀行貸款逾期后，公司面臨被要求承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任的風(fēng)險(xiǎn)。
2月7日、2月16日，公司又先后宣布公司及子公司昆山新寧新增4900萬元逾期貸款。加上3月15日新增的這筆逾期貸款，新寧物流及其子公司昆山新寧累計(jì)有9筆銀行貸款逾期，逾期貸款金額占公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的比重從最初的13.09%升至72.44%。
主業(yè)虧損流動性危機(jī)難解
“從‘正常’到‘可疑’，連降三級是比較嚴(yán)重的情況。企業(yè)如果有逾期或者信用下降，公司的貸款將無法展期操作，不續(xù)貸就等于抽貸，企業(yè)馬上會面臨流動性問題，需要盡快籌集資金。”上海明倫律師事務(wù)所王智斌律師對《證券日報(bào)》記者表示。
3月16日，記者致電新寧物流，公司相關(guān)工作人員告訴記者，“公司正持續(xù)和銀行保持溝通，但目前分類等級還沒有回調(diào)。”
然而，要想解決這場流動性危機(jī)，對于主業(yè)虧損同時(shí)還深陷內(nèi)斗旋渦的新寧物流來說，并不容易。
3月3日，新寧物流對外披露的2021年度業(yè)績預(yù)告修正公告顯示，公司預(yù)計(jì)2021年度歸屬于上市公司股東的凈利潤為-1.4億元至-1.95億元。此前公司曾預(yù)測2021年度歸屬于上市公司股東的凈利潤區(qū)間為-0.8億元至-1.35億元。公司已連續(xù)兩個(gè)會計(jì)年度虧損，即2019年至2020年，公司歸屬于上市公司股東的凈利潤分別為-5.82億元、-6.12億元。
2021年三季報(bào)顯示，截至2021年9月底，公司貨幣資金期末余額為7574.34萬元，目前，公司并無能力全額償還上述逾期貸款。
王智斌告訴記者，“公司可以采用互保等方式來籌集資金，相當(dāng)于‘拆東墻補(bǔ)西墻’。而要想解決問題，金融機(jī)構(gòu)可給公司一定的展期，以延緩流動性危機(jī)的爆發(fā)。”
“現(xiàn)實(shí)中，更常見的是企業(yè)還不上款，金融機(jī)構(gòu)會選擇走訴訟程序。這種情況下，公司可能面臨破產(chǎn)重整，引入新的出資人，債務(wù)可以得到部分豁免。”王智斌補(bǔ)充道。
（編輯 才山丹）
